Calcul Impôt Plus-Value Cession Titres 2026

Depuis l'instauration du Prelevement Forfaitaire Unique (PFU) en 2018, les plus-values de cession de valeurs mobilieres (actions, obligations, parts de fonds, etc.) realises par des personnes physiques sont taxees au taux global de 31,4 % : 12,8 % d'IR + 18,6 % de prelevements sociaux. Ce taux s'applique a la plus-value nette : prix de cession - prix d'acquisition (PMVR : prix moyen pondere d'acquisition). Les frais de courtage et droits de timbre lies a l'acquisition sont integres dans le prix de revient. Les moins-values de l'annee sont imputables sur les plus-values de la meme annee, et le solde eventuel est reportable sur les 10 annees suivantes (mais uniquement sur des plus-values de meme nature). En 2026, le contribuable peut opter pour le bareme progressif si cela lui est plus favorable (revenus modestes avec TMI inferieur a 12,8 %), mais cette option est globale et s'applique a tous les revenus financiers de l'annee. Les abattements pour duree de detention applicables avant 2018 ont ete supprimes pour les titres acquis apres 2018 (source : DGFiP, art. 150-0 A et 200 A du CGI).

Le Plan d'Epargne en Actions (PEA) reste en 2026 l'enveloppe fiscale la plus avantageuse pour les cessions de titres europeens. Apres 5 ans de detention, les gains (dividendes et plus-values) sont totalement exoneres d'IR ; seuls les prelevements sociaux de 18,6 % restent dus. Sur un PEA classique, le plafond de versements est de 150 000 euros par personne ; un couple peut donc detenir jusqu'a 300 000 euros. Le PEA-PME (plafond 225 000 euros) est dedie aux actions de PME/ETI europeennes et complementaire au PEA. En cas de retrait apres 5 ans, aucun impot sur le revenu n'est du, quelle que soit la plus-value realisee. Exemple : un gain de 50 000 euros sur PEA de plus de 5 ans : impot = 50 000 x 18,6 % = 9 300 euros vs 50 000 x 31,4 % = 15 700 euros hors PEA. Economie de 6 400 euros. Les dividendes d'actions francaises et europeennes (UE + EEE + Monaco) sont eligible. En 2026, les OPCVM investis a 75 % minimum en actions europeennes sont egalement eligibles au PEA (source : DGFiP, art. 157, 163 quinquies D du CGI).

La plus-value sur cession d'actions en 2026 est soumise au PFU (flat tax) de 31,4% (12,8% IR + 18,6% PS) ou au barème progressif sur option. Base imposable = Prix de cession − Prix d'achat (coût de revient moyen pondéré).

Oui. Les moins-values sur cession de valeurs mobilières sont imputables sur les plus-values de même nature de l'année en cours ou des 10 années suivantes. L'imputation se déclare dans la déclaration 2042-C.

Les plus-values dans un PEA sont exonérées d'IR après 5 ans. Seuls les prélèvements sociaux de 18,6% s'appliquent. Avant 5 ans, flat tax de 31,4%. Le PEA est le véhicule le plus avantageux fiscalement pour les actions européennes.

Pour les titres cotés achetés plusieurs fois, le Coût de Revient Moyen Pondéré (CUMP) est obligatoire : CUMP = (Somme des achats) / (Nombre total de titres). Exemple : 100 actions à 10 € puis 50 à 12 € → CUMP = (1000+600)/150 = 10,67 €/action.

Avec la flat tax (31,4%), taux fixe quel que soit le montant. Avec le barème progressif, les plus-values s'ajoutent aux revenus. Pour TMI 11% : 11% + 18,6% PS = 29,6% (moins que flat tax). Pour TMI 30% : 30% + 18,6% PS = 48,6% barème vs 31,4% flat tax — flat tax avantageuse. Pour TMI 41% ou 45% : flat tax encore plus avantageuse.